Nouvelles mesures du gouvernement canadien pour améliorer le marché du logement
Le gouvernement fédéral offrira des prêts hypothécaires assurés sur 30 ans à tous les acheteurs d'une première maison et à tous les acheteurs de nouvelles constructions.
Selon la loi, les prêts hypothécaires au Canada doivent être assurés si la mise de fonds est inférieure à 20 % de la valeur de la propriété.
Nouvelles limites pour les prêts hypothécaires assurés
Les acheteurs d'une première maison peuvent désormais profiter d'un amortissement sur 30 ans sur les prêts hypothécaires assurés pour réduire leurs paiements et se qualifier non seulement pour les nouvelles constructions, mais aussi pour les maisons existantes (comme par le biais du MLS). Tous les autres acheteurs peuvent profiter de l’amortissement sur 30 ans lorsqu’ils achètent une nouvelle maison auprès d’un promoteur.
Le gouvernement augmente également le plafond du prix des propriétés à 1,5 million de dollars pour les prêts hypothécaires assurés, soit une hausse considérable par rapport à la limite actuelle de 1 million de dollars. Il s'agit d'un changement de règle majeur qui signifie que les acheteurs peuvent soumissionner pour des maisons plus chères même s'ils ont moins de 20 % de mise de fonds (disons 10 %) – à condition qu'ils souscrivent une assurance hypothécaire.
Limites historiques et modifications de l’amortissement
Le Canada a réprimé les amortissements hypothécaires à long terme pendant la crise financière mondiale de 2008. Jusqu'à présent, les acheteurs qui avaient besoin d'une assurance gouvernementale contre le défaut de paiement de leur prêt hypothécaire étaient limités à un amortissement de 25 ans.
Ces changements élargiront considérablement le bassin d'acheteurs pouvant accéder à des prêts sur 30 ans, ce qui réduira considérablement les mensualités. Les acheteurs qui déposent moins de 20 % de mise de fonds et les premiers acheteurs représentent environ 20 % du marché au Canada, tandis que les acheteurs de nouvelles constructions ne représentent qu'environ 4 %.
Experts en impact
Les actions du gouvernement pourraient signifier que les taux d’intérêt n’auront pas besoin de baisser autant pour que le marché immobilier reprenne son élan, a déclaré Benjamin Reitzes, stratège en taux et macro à la Banque de Montréal.
« Ma plus grande préoccupation est que le marché s'est calmé et se comporte comme les décideurs politiques auraient pu l'espérer, et maintenant nous ajoutons du carburant », a-t-il écrit dans un e-mail. « Les ménages canadiens ont réduit leur endettement de manière responsable, en raison de taux d’intérêt plus élevés, et ces changements pourraient entraîner une augmentation des niveaux d’endettement. »
Réponse de la ministre des Finances, Chrystia Freeland
Lors d'une conférence de presse, la ministre des Finances, Chrystia Freeland, a tenté d'apaiser les craintes que cette politique ne fasse monter les prix des logements. Elle a déclaré que l'allongement de la période d'amortissement des nouveaux logements contribuerait à créer davantage d'approvisionnement, et son gouvernement a également mis en place d'autres mesures pour stimuler le logement, notamment des milliards pour les municipalités afin de permettre un zonage plus dense et réduire les formalités administratives.
« Il s’agit de rendre le rêve d’accession à la propriété accessible aux jeunes Canadiens tout en donnant aux acheteurs d’une première maison une longueur d’avance sur le marché immobilier », a-t-elle déclaré.
À un taux d'intérêt de 5 %, rembourser un prêt hypothécaire sur 30 ans au lieu de 25 réduirait le paiement mensuel d'un acheteur d'environ 8 %, selon les calculs de Bloomberg.
Le gouvernement fédéral met en place une autre série de modifications aux règles hypothécaires visant à remédier à la pénurie de logements, en se concentrant cette fois sur le soutien à la construction de logements supplémentaires.
La vice-première ministre Chrystia Freeland a annoncé qu'à compter du 15 janvier 2025, les Canadiens pourront accéder à 90 % de la valeur de leur maison en refinançant leur prêt hypothécaire avec une assurance défaut pour construire des logements supplémentaires.
L'objectif est d'augmenter l'offre de logements locatifs dans les régions à forte demande tout en aidant les propriétaires à compenser la hausse des coûts hypothécaires.
Par Olga Balaur